Filiale straniera: voci presso la sede centrale

La caratteristica distintiva di una filiale estera è che le informazioni ricevute dalla filiale estera saranno in valuta estera e che deve essere convertita nella valuta del paese della sede principale prima che possa essere utilizzata a fini contabili. Ad esempio, se una società indiana ha una filiale a Nairobi, il bilancio di Trial delle filiali sarà a Shillings. Il bilancio di prova deve essere convertito in rupie prima che possa essere incorporato. Prima che venga presa la questione dell'incorporazione, sarà meglio se si considererà come le transazioni con le filiali saranno trattate dal punto di vista dello scambio.

Fluttuazioni moderate:

Le regole per la registrazione delle transazioni con succursali nei libri contabili possono essere indicate come segue:

(a) Attività fisse:

Se i conti delle immobilizzazioni acquisite presso la filiale devono essere conservati nei libri della sede centrale, il prezzo pagato può essere convertito in una qualsiasi delle aliquote prevalenti alla data della transazione o della data di pagamento. Anche l'ammortamento da addebitare alla succursale in relazione a tali attività deve essere convertito alla stessa aliquota. Se a causa di fluttuazioni dei tassi di cambio, vi è un aumento o una diminuzione della passività per il rimborso di un prestito preso specificamente allo scopo di acquistare l'attività fissa, tale aumento sarà aggiunto a e il decremento detratto dal costo storico del fisso bene.

(b) Risposte fisse:

Se i conti relativi alle passività fisse devono essere mantenuti nella contabilità della sede centrale, la conversione ai fini dell'ingresso nella sede centrale dovrebbe essere al tasso prevalente alla data in cui la passività è stata assunta o al tasso prevalente alla data di pagamento.

(c) Merci consegnate alla filiale:

Le merci spedite alla filiale saranno registrate nei libri della sede al costo. La filiale convertirà la fattura al tasso prevalente alla data di ricevimento della merce.

(d) Rimessa dalla filiale:

La rimessa dalla filiale sarà convertita all'importo effettivo ricevuto presso la sede principale. Allo stesso modo, le rimesse al ramo saranno convertite dal ramo nella figura effettivamente ricevuta.

(e) Spese a carico della filiale:

Le spese addebitate alla filiale saranno convertite dalla filiale al tasso medio. L'Institute of Chartered Accountants of India ha operato una distinzione tra cambiamenti permanenti e cambiamenti temporanei o a breve termine nel valore di una valuta.

Seguendo la prassi del FMI di consentire ai paesi membri di cambiare il valore delle loro valute del 2, 25% senza il permesso del FMI, l'Istituto considera tale cambiamento solo temporaneo o breve e un cambiamento oltre questo limite come permanente.

Presumibilmente, sebbene l'Istituto non abbia detto in modo specifico, in un cambiamento permanente, si applicherà la sua raccomandazione per il trattamento della svalutazione. In caso contrario, si applicheranno le normali regole di conversione. Di seguito sono riepilogati questi.

Conversione del bilancio di Trial Branch:

Le seguenti regole possono essere osservate:

(a) La conversione delle attività fisse che compaiono nel saldo di prova della filiale deve essere al tasso prevalente alla data della transazione o alla data del pagamento.

(b) Le passività fisse devono essere convertite al tasso prevalente o alla data in cui la passività è stata sostenuta o alla data del pagamento. Lo stesso tasso verrà utilizzato in seguito. (Quando la data del riscatto si avvicina, la conversione può essere fatta al tasso allora prevalente.) (Nelle domande d'esame, i diversi tassi per attività e passività fisse potrebbero non essere talvolta forniti. In tal caso, il tasso prevalente sul primo il giorno dell'anno dovrebbe essere usato).

(c) Le attività e le passività correnti devono essere convertite al tasso prevalente nell'ultima data dell'anno. (Se le attività correnti sono state acquisite e detenute all'estero dalla sede centrale e sono coperte da un "contratto di cambio a termine", le attività devono essere convertite al tasso indicato nel contratto).

(d) Le entrate devono essere convertite al tasso medio. Il tasso medio dovrebbe essere raggiunto accertando la media dei tassi all'inizio e alla fine dell'anno. Ma l'apertura di tutti i tipi di azioni dovrebbe essere convertita al tasso di apertura (dal momento che il titolo di apertura era un attivo dell'anno precedente e, quindi, convertito al tasso di chiusura).

Allo stesso modo, lo stock di chiusura dovrebbe essere convertito al tasso di chiusura. L'ammortamento dovrebbe essere convertito al tasso al quale è stata convertita l'immobilizzazione interessata. Va notato che nell'anno in cui la valuta locale viene svalutata, anche le voci di ricavo dovrebbero essere convertite al tasso prevalente alla fine dell'anno.

Questo è secondo una raccomandazione dell'Institute of Chartered Accountants of India sulla svalutazione. Secondo l'Institute of Chartered Accounts of India, il tasso medio potrebbe non essere appropriato per la traduzione delle voci di ricavo nei rendiconti finanziari delle entità estere in alcune circostanze particolari.

Esempi di tali circostanze sarebbero:

(i) Quando le entrate / uscite non vengono guadagnate / sostenute in modo uniforme durante il periodo contabile, ad esempio, in un'attività stagionale.

(ii) Quando vi sono fluttuazioni eccezionalmente ampie dei tassi di cambio durante il periodo contabile.

(iii) Quando le rimesse di profitto sono state ricevute da una filiale o le rimesse di perdita sono state effettuate a una filiale ad un tasso che è significativamente diverso dal tasso medio.

In tali casi, l'Istituto opina, un tasso medio ponderato può essere più appropriato.

(e) Le rimesse dalla filiale devono essere convertite alle corrispondenti cifre nei libri della sede centrale. Supponiamo che la filiale di Nairobi mostri una rimessa di Sh. 60.000 alla sede centrale indiana. Se la sede centrale ha ricevuto solo Rs 63.890 che deve essere stata la figura in piedi al credito del conto denominato "Rimesse dalla filiale".

La figura di Sh. 60.000 saranno convertiti a Rs 63.890 e non con il calcolo. Allo stesso modo, l'account della sede centrale e gli altri account collegati nel saldo di prova filiale devono essere convertiti nella figura che si trova nel conto di filiale nei libri della sede centrale. La conversione in questo caso non verrà effettuata tramite calcolo.

(f) Dopo aver convertito diverse voci nel bilancio di prova della filiale a tassi diversi, il bilancio di prova non sarà più d'accordo. La differenza dovrebbe essere posta sul lato più breve come "Differenza nello scambio" e presa sul Conto profitti e perdite. Se, tuttavia, la differenza è grande, dovrebbe essere trasferita all'account Fluctuations Exchange e portata avanti. Ma, una grande differenza, quando i tassi di cambio fluttuano solo leggermente, non è probabile che si verifichi.

Nota:

L'Institute of Chartered Accountants of India distingue tra traduzione e conversione come segue:

Traduzione di valuta estera:

Il processo di esprimere importi dichiarati in una valuta estera in importi equivalenti in rupie utilizzando un tasso di cambio tra le due valute.

Conversione di valuta estera:

Il processo di esprimere gli importi dichiarati in una valuta estera in un importo equivalente in rupie utilizzando il tasso di cambio al quale la valuta straniera è comprata o venduta.

Illustrazione 1:

Quanto segue è il bilancio di prova della filiale di Nairobi di B Ltd. di Mumbai il 31 marzo 2012:

Le merci della sede centrale sono state fatturate in libri della sede centrale a Rs 90.000. Il conto della filiale nei libri della sede centrale mostra un saldo debitore di? 1, 62, 000. Convertire il bilancio di prova di Nairobi e preparare il conto Nairobi Trading and Profit and Loss dopo aver addebitato un deprezzamento del 10% su impianti e macchinari e mobili e raccordi. Fornire anche l'estratto conto di Nariobi nei libri della sede centrale.

Lo studente è invitato a vedere se questo è corretto, confrontando il saldo della Filiale di Nairobi con le attività nette lì.

Un metodo alternativo di conversione:

Invece di convertire ogni articolo e quindi preparare il conto profitti e perdite della filiale nelle rubriche, è possibile preparare prima il conto della filiale e il conto profitti e perdite nella valuta della filiale e poi convertire il bilancio di prova abbreviato secondo le regole già dato.

Se l'illustrazione sopra deve essere risolta in questo modo, la soluzione sarà la seguente:

Lo studente avrà visto che la "Differenza nello scambio" con questo metodo è diversa da quella rivelata nel metodo precedente. Ciò è dovuto al fatto che il conto di trading e di profitti della filiale è stato già predisposto dopo aver incluso lo stock iniziale, il deprezzamento e lo stock di chiusura. Ciascuno di questi articoli era, nel metodo precedente, convertito a tariffe diverse. Ma poiché l'utile netto è stato convertito al tasso medio, l'effetto è che il tasso medio è stato applicato a questi articoli anche nel secondo metodo.

La seguente è la riconciliazione:

Svalutazione:

Le raccomandazioni dell'Institute of Chartered Accountants of India relative al bilancio di prova di una filiale estera relative a un periodo durante il quale si è verificata la svalutazione sono riportate di seguito:

Le immobilizzazioni dovrebbero essere convertite al tasso di cambio prevalente al momento dell'acquisizione del bene. Laddove le immobilizzazioni sono acquisite poco prima della svalutazione con fondi ottenuti nel paese interessato, sarebbe più appropriato rideterminare il valore della rupia di tali attività al nuovo tasso di cambio e procedere ad un adeguamento analogo per quanto riguarda il valore della rupia dei debiti sostenute a tale scopo.

Le scorte di magazzino dovrebbero normalmente essere valutate a loro costo per l'azienda nel suo insieme. Pertanto, se i beni manufatti sono stati trasferiti da una società indiana a una filiale all'estero, il fatto della svalutazione non dovrebbe fare alcuna differenza per la valutazione di tali titoli eccetto nella misura in cui la valutazione include elementi di costi sostenuti in valute estere quali, trasporto, assicurazione, trasporto locale all'estero, ecc.

Cassa, crediti, altre attività correnti diverse dalle rimanenze dovrebbero essere convertiti al tasso di cambio alla data di riferimento del bilancio. Tuttavia, se le rimesse attese dalla succursale alla sede centrale sono coperte da contratti di cambio a termine, al tasso precedente, stipulati dalla filiale o dalla sede centrale, allora tale tasso dovrebbe essere adottato.

Le passività correnti dovute in valuta estera devono essere convertite al tasso di cambio vigente alla data di chiusura. Le passività a lungo termine sostenute in valuta estera dalla succursale non devono essere convertite al tasso di chiusura, ma al tasso di cambio prevalente quando è stato sostenuto, fatta salva l'eccezione che un debito contratto per l'acquisto di immobilizzazioni in un breve periodo prima della svalutazione può essere convertito al nuovo tasso di cambio.

In alcune circostanze, tuttavia, tenendo conto in particolare della stabilità dell'altra valuta, potrebbe essere opportuno convertire le passività a lungo termine al nuovo tasso di cambio anziché al vecchio tasso di cambio.

Conto profitti e perdite:

Nel caso di un cambiamento sostanziale del tasso di cambio, come quello che si è verificato di recente, può essere più appropriato, se le transazioni sul conto delle entrate per l'intero anno durante il quale si è verificata la svalutazione si riflettono sul nuovo tasso di cambio. Tale procedura avrebbe il vantaggio pratico di semplificare il lavoro di ufficio e allo stesso tempo di mostrare un quadro più equo del profitto della filiale.

Scambio stabile:

Quando i tassi di cambio tra il paese della sede centrale e quello della succursale non oscillano affatto (tranne i normali movimenti dovuti alla differenza nei tassi di interesse), la conversione del saldo della filiale è effettuata al tasso stabile. L'account della sede centrale e le rimesse all'account della sede centrale devono, tuttavia, essere convertiti ai dati relativi nei libri della sede centrale, vale a dire, il saldo indicato dal conto della filiale e le rimesse dall'account della filiale. Il saldo di Trial Branch convertito mostrerà una piccola differenza che dovrebbe essere presa sul conto profitti e perdite della filiale.

Tassi di cambio fortemente fluttuanti:

Se i tassi di cambio tra due paesi oscillano ampiamente, possono esserci risultati insoddisfacenti, se vengono applicate normali regole di conversione. Supponiamo che un'azienda in India abbia una filiale in un paese in cui la valuta è, per esempio, "fluctua". Le merci per un valore di Rs 10.000 vengono fornite al Ramo quando il tasso di cambio è Rs 1 = 50 'fluctua'. Un terzo dei beni è utilizzato per lavori in conto capitale quando il tasso di cambio era Re. 1 = 125 "fluctua" e le restanti merci sono utilizzate a fini di ricavo quando il tasso era Rs 1 = 200 "fluctua". Ciò significa che nei libri della sede centrale le opere capitali saranno convertite in Re. 1 = 125 "fluctua", l'importo è di 5, 00.000 / 125 o Rs 4.000.

I beni utilizzati a fini di introito, vale a dire 10, 00.000 "fluctua" saranno convertiti al tasso di Rs 1 = 200 "fluctua", l'importo che arriva a Rs 5.000. In rupie, l'importo totale arriva a 9.000 R per scopi sia di capitale che di entrate. Quindi, contro il valore di Rs 10.000 di beni inviati, emergono solo 9.000 R $ di debiti. Questo non è soddisfacente. Per ovviare all'effetto di forti fluttuazioni, tutte le conversioni sono fatte a un tasso standard, ad eccezione del fatto che i contanti rimessi o ricevuti saranno registrati agli importi effettivi implicati; la differenza di cambio potrebbe non verificarsi affatto.

Illustrazione 1:

La C Ltd. di Calcutta ha una filiale in Imagine, con un dollaro come valuta. Nel luglio 2009 ha avuto le seguenti transazioni con la sede centrale:

Durante il mese, $ 20.000 sono stati rimessi a Kolkata al tasso effettivo di $ 1, 25 a Re. 1. La tariffa standard è $ 2 = Re. 1. Il tasso medio è $ 1 = Re. 1 e il tasso alla fine del mese era $ 0, 80 = Re. 1. Mostra come verranno inserite le transazioni nel libro mastro del ramo. Mostra anche come il conto della filiale si troverà nei libri della sede centrale e fornirà anche il bilancio di prova convertito.

Nota:

(1) Per ottenere un valore nominale, convertire la cifra di $ 45.000 al tasso nominale che è il doppio del reale per la transazione, vale a dire Re. 1 = $ 1 mentre il tasso nominale è $ 2 = Re.1.

(2) Il tasso nominale è il doppio del tasso reale; quindi, la cifra inserita nella colonna nominale è il doppio della cifra reale per gli acquisti.

(3) $ 16.000 di negozi sono stati usati per spese a tariffa standard; il tasso medio è $ l = Re. 1, metà del tasso nominale. Quindi, la cifra inserita nella colonna reale è metà della cifra standard.

(4) Stesso ragionamento come in (3).

(5) Il saldo della colonna nominale indica la cifra dello stock di chiusura a $ 44.000 al valore nominale. Il tasso prevalente del 31 luglio è di $ 0, 80 a Rs 1. Quindi il valore reale delle azioni di chiusura è

44, 000/2 x 8 o $ 17, 600.

(6) Le spese in conto capitale avrebbero dovuto essere convertite al tasso prevalente il giorno in cui i lavori sono stati completati. Ma dal momento che non è dato. È stato convertito al tasso medio.

Illustrazione 2:

Carlin & Co. ha sede a New York (USA) e filiale a Mumbai (India). La filiale di Mumbai ti fornisce il suo bilancio di prova il 31 marzo 2012 e le informazioni aggiuntive fornite successivamente:

Informazioni aggiuntive:

(a) I computer sono stati acquistati da una rimessa di US $ 6.000 ricevuta dalla sede centrale di New York e pagata ai fornitori. Ammassa i computer al 60% per l'anno.

(b) Il magazzino invenduto della filiale di Mumbai valeva Rs 4, 20.000, il 31 marzo 2012.

(c) I tassi di cambio possono essere presi come

(i) L'1.4.2011 @ Rs 40 per US $

(ii) il 31.3.2012 a 7 42 per US $

(iii) Tasso di cambio medio per l'anno @ Rs 41 per US $

(iv) La conversione in $ deve essere effettuata con una precisione fino a due decimali.

Ti viene chiesto di preparare in dollari USA la dichiarazione dei redditi per l'anno conclusosi il 31 marzo 2012 e il bilancio come a quella data della filiale di Mumbai come apparirebbe nei libri della sede centrale di New York di Carlin & Co. Il conto della filiale di Mumbai ha mostrato un saldo debitore di 39609 $ USA su 31 3.2012 nei libri di New York e non vi erano articoli in attesa di riconciliazione.

Illustrazione 3:

S & M Ltd., Mumbai, ha una filiale a Sydney, in Australia. Alla fine del 31 marzo 2012, i seguenti saldi contabili sono stati estratti dai libri dell'Ufficio di Mumbai e dall'ufficio di Sydney:

Sono inoltre disponibili le seguenti informazioni:

(1) Scorte al 31.3.2012:

Mumbai Rs 1, 50.000

Sydney A $ 3, 125

(2) La sede centrale inviava sempre merci alla filiale al costo maggiorato del 25%.

(3) È previsto un accantonamento per il rischio di dubbi al 5%.

(4) L'ammortamento deve essere previsto per la costruzione al 10% e per impianti e macchinari al 20% su valori svalutati.

(5) L'amministratore delegato ha diritto a una commissione del 2% sugli utili netti.

(6) Le imposte sul reddito devono essere fornite al 47, 5%.

Sei richiesto:

(a) Per convertire il saldo del processo filiale in rupie, utilizzare i seguenti tassi di cambio:

Tasso di apertura A $ = Rs 20

Tasso di chiusura A $ = Rs 24

Tasso medio A $ = Rs 22

Per le immobilizzazioni A $ = Rs 18

(b) Preparare il conto commerciale e del conto economico per l'esercizio chiuso al 31 marzo 2012, mostrando per quanto possibile i risultati della sede centrale e i risultati delle filiali separatamente. (Stato patrimoniale non richiesto.) Ignorare i tassi di ammortamento come indicato nella tabella XIV del Companies Act. [CA (Inter). Potrebbe. 1995 modificato]